En 1600, un jeune noble devient le favori d'Elisabeth I. Sur son lit de mort, elle l'implore de rester toujours jeune. Il se déplace à travers plusieurs siècles de l'histoire britannique et, durant sa longue et profonde quête philosophique, il va connaître une variété de vies et de relations, jusqu'à même changer de sexe, sans jamais vieillir. Un film inclassable et envoûtant.